Интерфакс-Украина
12:30 14.12.2015

Fitch ожидает завершения реструктуризации еврооблигаций "Укрзализныци" в конце февраля-начале марта 2016г.

2 мин читать
Fitch ожидает завершения реструктуризации еврооблигаций "Укрзализныци" в конце февраля-начале марта 2016г.

Агентство Fitch Ratings ожидает завершения реструктуризации еврооблигаций ПАО "Укрзализныця" в конце февраля-начале марта 2016 года, сообщается в пресс-релизе агентства.

Агентство отмечает, что условия реструктуризации долга, согласованные "Укрзализныцей" с комитетом кредиторов, соответствуют критериям обмена проблемных долговых обязательств.

Агентство напоминает, что 9 декабря 2015 года "Укрзализныця" объявила о согласовании условий реструктуризации еврооблигаций на $500 млн с комитетом кредиторов. Еврооблигации структурированы как облигации Shortline Plc, представляющие собой участие в кредите, по которым "Укрзализныця" выступает гарантом. Условия реструктуризации включают продление срока погашения до 15 сентября 2021 года (вместо 21 мая 2018 года), повышение купона с 9,5% до 9,875% и график амортизации основной суммы долга, по которому 60% основной суммы долга будет выплачено в 2019 году, 20% - в 2020-м, и 20% - в 2021-м.

"По нашему мнению, увеличение купона не в полной мере компенсирует продление срока погашения облигаций, поэтому мы считаем, что данный случай подпадает под наши критерии обмена проблемных долговых обязательств", - отмечается в сообщении.

Fitch Ratings сообщает, что завершение обмена проблемных долговых обязательств, как правило, приводит к понижению рейтинга дефолта эмитента (РДЭ) до уровня "RD" (ограниченный дефолт).

"Вскоре после завершения обмена проблемных долговых обязательств РДЭ "Укрзализныци" будет пересмотрен и повышен до уровня, соответствующему кредитному качеству эмитента, который, вероятно, будет в нижней части спекулятивной рейтинговой категории. Fitch ожидает завершение реструктуризации в конце февраля-начале марта 2016 года, после чего последуют соответствующие рейтинговые действия", - сообщило агентство.

Fitch Ratings продолжает рассматривать "Укрзализныцю" как компанию госсектора, кредитоспособность которой связана с ее собственником, Украиной ("CCС"/"C"/"CCC"), согласно методологии Fitch о рейтинговании компаний госсектора.

"Насколько известно Fitch, часть валютного долга эмитента была включена в переговоры о реструктуризации, проводимые правительством страны, что говорит о сохранении связей компании с государством. В то же время ввиду стрессовой ситуации у эмитента и его собственника рейтинги более не находятся на одном уровне. РДЭ "Укрзализныци" в иностранной валюте в настоящее время на два уровня ниже суверенного рейтинга", - отмечает агентство.

ЕЩЕ ПО ТЕМЕ:

ПОСЛЕДНЕЕ

Кабмин планирует реструктуризировать $1,5 млрд кредита ГПЗКУ на закупку зерна для КНР

Правительство хочет увеличить чистое привлечение через ОВГЗ в 2025 г. с 17 млрд грн до 267 млрд грн - проект изменений в бюджет

Влияние пошлин на инфляцию в США спрогнозировать сложно, дефицит бюджета не влияет на ДКП - Пауэлл

Нацбанк применил меры воздействия к двум финкомпаниям за непредставление документов

Экспорт пшеницы в 2024/25 МГ составил 15,6 млн тонн - Минагрополитики

Pipeline Ощада на 2025 г. состоит из 70% УЗЭ - глава департамента

ЕБРР может предоставить "Виннер Лизинг" кредит на сумму до 10 млн евро

"Киевтеплоэнерго" устранило более 1400 повреждений трубопроводов во время гидравлических испытаний в 2025 г.

ПриватБанк сохранил льготные условия для международных переводов до конца 2025 г.

Раде предлагается ввести компенсацию проминвестиций через налоги в зависимости от объема инвестпроекта - Кисилевский

РЕКЛАМА
РЕКЛАМА

UKR.NET- новини з усієї України

РЕКЛАМА